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这代民营企业家族财富八成传不下去?别慌,这里有秘籍!

宜信财富2020-05-22 06:52:34



《孟子》云:“君子之泽,五世而斩”。祖辈辛辛苦苦成就的事业、留给后代的财富,往往经过几代人就消耗殆尽了。好的家族传承规划,既能避免“继承而不传承”的尴尬局面,更能对“富不过三代”说不,让家族财富之火持久燃烧,向家族乃至社会传递温暖,真正做到基业常青。


面对历史,我们都应保持谦卑。尽管家族传承是个古老的话题,也是一项庞大复杂的工程,但纵观古今中外,成功实现顺利传承、经久不衰的家族比比皆是。这些家族的成功之道有着怎样的共性,又给我们带来哪些启示?不妨一起来看看他们的传承智慧。


精神资产是最宝贵的财富


每每提到家族传承的经典案例,迄今已繁盛六代的洛克菲勒家族无疑最具代表性创立标准石油公司的老洛克菲勒,华尔街风险投资之父劳伦斯·洛克菲勒,美国政界名人纳尔逊·洛克菲勒均出自于该家族。加之该家族长期以来在慈善公益方面的不吝付出,从未出现争产风的波洛克菲勒家族在创造财富传奇的同时,一直备受尊崇,更是成为美国国家精神的杰出代表。



卓然的家族光环背后,是洛克菲勒家族精神的世代相传。洛克菲勒家族信守这样的理念:财富属于上帝,我们只是管家。老洛克菲勒通过言传身教告诉子女,财富来源于勤奋和节俭,同时财富中并不能产生信用、名声和品格,因此家族成员要深知自己对家族和社会的责任,不但要继续创造财富,还要善用财富利他,推动社会公平。


在一代代成员牢记家族使命、践行慈善事业的力量之下,洛克菲勒家族在精神财富的护航下,成为影响美国百年的商业帝国。


传承至第六代的法国穆利耶家族同样深谙精神传承的秘密。在以家族团结为核心的家族宪法的“铜墙铁壁”之下,家族成员从财富分配、创业支持到家族管理都有着明确规定,“不看地位,人人有份”的价值观深入家族成员心中,家族凝聚力也得以加强《传承六代从未闹过争产,真实财富难以估算,这个家族靠什么绵延百年?》点击阅读


家族传承的核心是财富传承、精神传承和人力资源传承,其中精神传承既是家族永续相传的核心,也是家族传承的最高境界。从提出“裸捐”概念的卡内基家族,到后来的福特家族、巴菲特家族、盖茨家族,以及李嘉诚、曹德旺、牛根生、何享健等家族,其家族精神中无不包括“为富要仁”的内涵,把达济天下的道德观和使命感一代代传承下去,实现由“富N代”到“善N代”的飞跃(《散尽亿万财富不留给子女,这些“假爸爸”怎么想的?!》点击阅读)。


有提拔“外姓”的魄力


在家族代际传承上,“子承父业”是传统方式,但也有不拘一格任人唯贤的家族这一点尤以日本为代表。


在日本的家族企业传承中,淡化血缘,注重能力的家族不在少数,如丰田、本田、三菱等企业。这一现象的主要原因在于日本家族企业对自己有着强烈的自律性,对顾客和社会心怀责任感,这种背景使得他们在家族传承问题上更容易获得成功。在非血缘关系继承人的经营下,家族企业也普遍取得了较为理想的业绩。



福特家族也采用了相似的做法。上世纪80年代,福特家族第三代掌门人亨利在充分考量权衡后,将公司大权首次交给已为福特效力25年的菲利普·考德威尔,开创了美国企业界将家族企业传给“外姓”的先例。同时,亨利设立了双层股权体系确保家族对公司的绝对控制,确保了家族和企业的持续传承。


打破“子承父业”传统的还有洛克菲勒家族。第三代掌门约翰并没有让儿子接班,而是钦定了基层出身的阿奇博尔德,给家族成员立下“能者凭实力”的家规。相比普通的财富继承,这种激励式传承机制更有助于家族成员的培养。


任人唯贤同样救了法国化妆品巨头欧莱雅一命。欧莱雅创始人欧仁·舒莱尔在决定将全部财产留给唯一的女儿莉莉安·贝当古时,就确立了“家族所有、职业管理”的模式,家族成员不参与集团运营和管理,具体事务一律交由职业经理人处理。舒莱尔去世的50年间,由于家族成员对高管们的高度信任,欧莱雅成为全球最大的美容产品集团,还从二股东雀巢公司手中购回8%的股份,夯实了欧莱雅家族绝对大股东的位置。


更为关键的是,在莉莉安·贝当古与其他家族成员为了家产闹到撕破脸,成为民众茶余饭后的八卦谈资的同时,由于集团高层的长期打拼,欧莱雅的销售额和盈利能力依然令人咋舌,莉莉安•贝当古更是因此成为全球女首富,家族财产呈现滚雪球般的增长。如果没有“外姓”们的鼎力相助,很难想象因内将给这个家族带来怎样的巨大冲击(《她是全球最有钱的女人,坐拥2600亿财富,却被女儿拉下马》点击阅读)。


值得注意的是,这种不传给家族成员,而是选择能力更胜一筹的“外姓”的做法,需要家族管理者具有非同寻常的魄力和智慧,审慎抉择。


善用家族信托


说完精神传承,我们再来说说财富传承。



如果对成功实现传承的家族进行仔细分析会发现,除了精神内核以及掌门人的格局和魄力之外,还有一个不可忽视的因素,那就是善用财富管理工具,而家族信托是为财富管理保驾护航的重要担当。


创富不易,守富、传富更不易。在健康、婚变、债务、“败家子”、企业管理等诸多潜在风险之下,如何让辛勤积累的财富得以保障和传承,成为家族创始人和后代管理者都必须直面的现实问题,在关于家族传承的系列文章中,这也是我们反复提醒的重点。


让我们一起看看下面这些家族是如何借助家族信托构建家族财富“防火墙”,做好风险防范的。


众所周知,洛克菲勒财富顺利传承的秘密就是家族信托。二代掌门小洛克菲勒为后代设立了两只家族信托,受益人包括妻儿与子孙,并严格限定任何一个受益人获取收益和动用本金的条件。此外,子女30岁以前,信托财产的收益除了用于支付子女学费和生活费外,还分别捐赠给数个指定的慈善机构;30岁之后可以动用本金,但需经家族信托委员会同意。


传媒大亨默多克也设立了家族信托,通过GCM公司运作。新闻集团发行两种不同的股票,其中A类是没有投票权的股票,B类是拥有投票权的股票。默多克家族持有新闻集团近40%的B类股票,其中超过38.4%的B类股票由默多克家族信托基金持有,受益权人是默多克的六个子女。基于这种布局,默多克与邓文迪离婚时个人和家族财富并未因此过多缩水。


李嘉诚至少设立了4支全权信托基金持有旗下公司股份,分别指定受益人,通过复杂的信托体系实现李氏家族对长和系的绝对控制权,同时有效确保了资产隔离。此外,李嘉诚还设计了权益类和财产类信托,既为长子接班提前布好局,也能以“坐等分红”的方式给予次子不菲的真金白银,防止因内斗导致家族财富缩水。更重要的是,李嘉诚设立的家族信托受益人仅限于家族子孙且不可撤销,意味着除非信托意图已经实现或不可能实现,基于委托人和全体受益人的申请和法院判决而消灭,否则就不发生信托终止,家族财富可以一代代得以传承,堪称经典中的经典(《“90后”李嘉诚退休,万亿家产传承,他只用一招》点击阅读)。


让家族传承顺利落地,需要把专业的事交给专业的财富管理机构,依托其成熟的业务架构,专业的条款设计和丰富的探索经验,帮助客户在全球范围内配置资产、安排传承,达到财富的最优布局,真正实现家族财富的代代相传。



这些传承秘籍,让你一次听个够


随着中国经济的飞速发展,社会财富呈现井喷式增长,同时也造就了规模庞大的高净值、超高净值群体。全球管理咨询公司 Capgemini最新发布的《世界财富报告》显示,2017年,中国高资产净值人群数量为125.6万人。


此外,随着改革开放成长起来的创一代们的逐渐老去,众多高净值、超高净值家族正处于财富交接的关键时刻,财富传承日趋紧迫。然而,无论是从诸多机构调研还是从层出不穷的传承失败案例来看,人们对财富管理、资产安全与财富传承缺乏了解,甚至存在误区,极容易导致传承的中断。地产大亨冯仑说:这一代民营企业家族的财富,八成传不下去。


这不是危言耸听。来看这样一组案例:


海鑫钢铁已故创始人李海仓之子、集团二代掌门人李兆会接班11年后,由于无心钢铁主业、转战资本市场,加上疏于企业管理等原因,海鑫钢铁这家山西省最大的民营钢企最终资不抵债而破产、易主,李兆会百亿身家归零,并因欠债10亿被限制出境(《二代继承反面样本:接班11年,企业破产,百亿身家归零》点击阅读);


富贵鸟联合创始人林国强曾为公司借款任担保人,由于并未将个人资产与公司资产进行有效隔离,林国强去世后,银行向其配偶及子女追究巨额连带清偿责任,为避免高额债务,林国强的子女无奈放弃遗产继承权,家族财富无法传承(《富贵鸟联合创始人去世,子女却主动放弃继承权……》点击阅读);


餐饮企业“真功夫”成立初期,由于股东之间未签订权利义务明确的《合伙协议》,企业发展壮大后,各方在面对巨大利益诱惑时发生巨大矛盾,导致创始人因涉嫌挪用资金、职务侵占等被警方逮捕,控制权旁落;


曾经以“夫妻店”闻名商界的霸王集团创始人夫妇,因分工和边界的模糊导致后期发生家族内斗,企业业绩下滑、夫妻公开反目也给股价和投资者带来严重影响(《他们共同创业近30年,家族财富曾到60亿,如今却互撕、离婚》点击阅读);


浙江某位“富二代”在败光父亲提供的近亿元创业资金后,打起了身边朋友的主意,不仅骗友投资,还不断以“空手套白狼”的方式骗出朋友的迈凯轮、兰博基尼等豪华跑车变卖,终致触犯法律,很可能面临着十年以上有期徒刑,其父辛苦打拼积累的财富也再难追回……(《败光近亿创业金、为追网红诈骗2000万....有一种传承的坑,叫“熊孩子”点击阅读


中国已经到了必须重视财富管理和传承的时候。


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内容来源    原创

图片来源    视觉中国

编辑 / 财富君